Neste Oilin osavuosikatsaus tammi-syyskuu 2010
Pörssitiedote
Neste Oil Oyj
29.10.2010 klo 9.00
Neste Oilin osavuosikatsaus tammi-syyskuu 2010
- Jalostusmarginaalit ja liikevoitto paranivat kolmannella neljänneksellä
Kolmas neljännes lyhyesti:
-
Vertailukelpoinen liikevoitto oli 57 miljoonaa euroa (Q3/2009: 42 milj.)
-
IFRS:n mukainen liikevoitto oli 143 miljoonaa euroa (Q3/2009: 113 milj.)
-
Kokonaisjalostusmarginaali oli 7,48 USD/bbl (Q3/2009: 5,97 USD/bbl)
-
Operatiivinen rahavirta oli 5 miljoonaa euroa (Q3/2009:162 milj.)
-
Investoinnit olivat 190 miljoonaa euroa (Q3/2009: 216 milj.)
-
Singaporen uusiutuvan dieselin laitoksen käyttöönotto on edistynyt hyvin, ja tuotanto käynnistyy aikataulun mukaisesti vuoden viimeisellä neljänneksellä.
Toimitusjohtaja Matti Lievonen:
"Kuten ennustimme heinäkuussa, Öljytuotteet teki varsin hyvän tuloksen kolmannella neljänneksellä. Keskittymisemme dieseliin tuo meille etua, sillä dieselmarginaalit olivat heinä-syyskuussa paremmat kuin viime vuoden vastaavalla ajanjaksolla. Positiivista tuloskehitystä tukivat myös jalostamoiden hyvä toiminta ja perusöljyliiketoiminnan vahva suoritus verrattuna vastaavaan ajanjaksoon vuonna 2009. Olen myös tyytyväinen Öljyn vähittäismyynnin parantuneeseen kannattavuuteen, joka osoittaa, että olemme onnistuneet pyrkimyksissämme parantaa kustannustehokkuutta. Kustannustehokkuuden parantamiseen liittyvät ohjelmat on viety läpi koko yhtiössä, ja tuloksien odotetaan olevan linjassa viimevuotisen arviomme kanssa.
Ensimmäinen suuri uusiutuvan dieselin tuotantolaitoksemme Singaporessa käynnistyy lähitulevaisuudessa, mikä on yhtiölle merkittävä strateginen virstanpylväs. Aiomme nostaa laitoksen käyttöastetta vaiheittain."
Lisätietoja:
Matti Lievonen, toimitusjohtaja, puh. 010 458 11
Ilkka Salonen, talous- ja rahoitusjohtaja, puh. 010 458 4490
Sijoittajasuhteet, puh. 010 458 5132
Lehdistötilaisuus ja puhelinkonferenssi
Suomenkielinen lehdistötilaisuus järjestetään tänään 29.10.2010 kello 11.30 yhtiön pääkonttorissa, osoitteessa Keilaranta 21, Espoo. Lehdistötilaisuutta voi seurata suorana myös yhtiön internetsivujen kautta.
Kansainvälinen puhelinkonferenssi analyytikoille ja sijoittajille pidetään niin ikään tänään 29.10.2010 kello 15.00. Puheluun voi osallistua soittamalla numeroon +44 (0)20 3140 8286 (osallistumiskoodi: 2472238). Puhelinkonferenssia voi seurata suorana myös yhtiön internetsivuilla. Nauhoite puhelusta on kuunneltavissa 5.11.2010 asti numerossa +44 (0)20 7111 1244 (koodi: 2472238#).
NESTE OILIN OSAVUOSIKATSAUS, TAMMI-SYYSKUU 2010
Neljännestulokset tilintarkastamattomia, vuositulokset tilintarkastettuja
Suluissa olevat luvut viittaavat vuoden 2009 vastaavaan ajanjaksoon, ellei toisin ole mainittu.
AVAINLUVUT
Milj. euroa, ellei muuta mainittu
7-9/10 | 7-9/09 | 4-6/10 | 1-9/10 | 1-9/09 | 2009 | |
Liikevaihto | 3 065 | 2 500 | 2 576 | 8 366 | 7 145 | 9 636 |
Liikevoitto ennen poistoja | 207 | 171 | -1 | 361 | 495 | 569 |
Poistot ja arvonalentumiset | 64 | 58 | 62 | 184 | 169 | 234 |
Liikevoitto | 143 | 113 | -63 | 177 | 326 | 335 |
Vertailukelpoinen liikevoitto* | 57 | 42 | 5 | 150 | 145 | 116 |
Tulos ennen veroja | 136 | 102 | -70 | 154 | 292 | 296 |
Osakekohtainen tulos, euroa | 0,42 | 0,29 | -0,20 | 0,48 | 0,87 | 0,86 |
Investoinnit | 190 | 216 | 374 | 754 | 600 | 863 |
Liiketoiminnan rahavirta | 5 | 162 | 243 | 622 | 402 | 177 |
30.9. 2010 |
30.9. 2009 |
31.12. 2009 |
||||
Oma pääoma | 2 333 | 2 231 | 2 222 | |||
Korolliset nettovelat | 2 117 | 1 414 | 1 918 | |||
Sijoitettu pääoma | 4 505 | 3 714 | 4 257 | |||
Sijoitetun pääoman tuotto ennen veroja (ROCE), % | 5,7 | 12,6 | 9,0 | |||
Keskimääräisen sijoitetun pääoman tuotto verojen jälkeen (ROACE)**, % | 2,6 | 5,1 | 2,5 | |||
Oman pääoman tuotto (ROE), % | 7,2 | 13,6 | 10,2 | |||
Oma pääoma/osake, euroa | 9,07 | 8,68 | 8,64 | |||
Rahavirta/osake, euroa | 2,43 | 1,57 | 0,69 | |||
Omavaraisuusaste, % | 37,6 | 41,8 | 39,1 | |||
Velan osuus kokonaispääomasta, % | 47,6 | 38,8 | 46,3 | |||
Velkaantumisaste (gearing), % | 90,7 | 63,4 | 86,3 |
* Vertailukelpoinen liikevoitto on laskettu vähentämällä varastovoitot/-tappiot, omaisuuden myyntivoitot/-tappiot sekä öljy- ja rahtijohdannaisten avoimien positioiden käypien arvojen muutokset raportoidusta liikevoitosta. Trading-varastojen käypien arvojen muutokset sisällytetään varastovoittoihin/-tappioihin.
** Kumulatiivinen 12 kk
Konsernin kolmannen neljänneksen tulos
Neste Oilin kolmannen neljänneksen liikevaihto oli 3 065 miljoonaa euroa (2 500 milj.). Jalostusmarginaali parani verrattuna vuoden 2009 vastaavaan neljännekseen, minkä ansiosta vertailukelpoinen liikevoitto nousi 57 miljoonaan euroon (42 milj.). Lisäksi Öljytuotteet- ja Öljyn vähittäismyynti -liiketoiminnat onnistuivat parantamaan vertailukelpoista liikevoittoaan suhteessa vuoteen 2009. Uusiutuvien polttoaineiden ja Muut-segmentin tulokset olivat sen sijaan heikommat.
Öljytuotteiden kolmannen neljänneksen vertailukelpoinen liikevoitto oli 45 miljoonaa euroa (15 milj.), Uusiutuvien polttoaineiden -12 miljoonaa euroa (-6 milj.) ja Öljyn vähittäismyynnin 23 miljoonaa euroa (19 milj.). Muut-segmentin vertailukelpoinen liikevoitto oli 2 miljoonaa euroa (16 milj.), josta osakkuus- ja yhteisyritysten tulos oli 4 miljoonaa euroa (19 milj.). Tulokseen vaikuttivat negatiivisesti pääasiassa Nynas AB:n aikaisempaa pienemmät myyntimäärät.
Konsernin kolmannen neljänneksen IFRS:n mukainen liikevoitto oli 143 miljoonaa euroa (113 milj.). Liikevoittoon vaikuttivat positiivisesti varastovoitot, jotka olivat 86 miljoonaa euroa (62 milj.). Tulos ennen veroja oli 136 miljoonaa euroa (102 milj.), kauden voitto 110 miljoonaa euroa (74 milj.) ja osakekohtainen tulos 0,42 euroa (0,29).
Konsernin tammi-syyskuun 2010 tulos
Neste Oilin tammi-syyskuun 2010 liikevaihto oli 8 366 miljoonaa euroa (7 145 milj.). Vertailukelpoinen liikevoitto oli 150 miljoonaa euroa (145 milj.) sisältäen helmikuussa saadun 47 miljoonan euron vakuutuskorvauksen ja Porvoon jalostamon huhti-toukokuun huoltoseisokista aiheutuneen 65 miljoonan euron negatiivisen vaikutuksen.
Öljytuotteiden tammi-syyskuun vertailukelpoinen liikevoitto oli 100 miljoonaa euroa (116 milj.), Uusiutuvien polttoaineiden -52 miljoonaa euroa (-19 milj.), Öljyn vähittäismyynnin 42 miljoonaa euroa (45 milj.) ja Muut-segmentin 61 miljoonaa euroa (3 milj.). Osuus osakkuus- ja yhteisyritysten tuloksesta oli 16 miljoonaa euroa (21 milj.).
IFRS:n mukainen tammi-syyskuun liikevoitto oli 177 miljoonaa euroa (326 milj.). Tulokseen vaikutti negatiivisesti Neste Oilin Eläkesäätiön eläkevastuiden siirto vakuutusyhtiöille. Varastovoitot olivat 60 miljoonaa euroa verrattuna vuoden 2009 vastaavan ajanjakson 203 miljoonaan euroon. Voitto ennen veroja oli 154 miljoonaa euroa (292 milj.), katsauskauden tulos 124 miljoonaa euroa (224 milj.) ja osakekohtainen tulos 0,48 euroa (0,87).
Liiketoimintansa pääomavaltaisuuden vuoksi Neste Oil käyttää keskimääräisen sijoitetun pääoman tuottoa verojen jälkeen (ROACE) tärkeimpänä taloudellisena tavoitteenaan. ROACE-luku lasketaan vertailukelpoisesta liikevoitosta. Kahdentoista kuukauden kumulatiivinen ROACE oli syyskuun lopussa 2,6 % (tilikaudella 2009: 2,5 %).
|
7-9/10 | 7-9/09 | 4-6/10 | 1-9/10 | 1-9/09 | 2009 |
VERTAILUKELPOINEN LIIKEVOITTO | 57 | 42 | 5 | 150 | 145 | 116 |
- varastovoitot/-tappiot | 86 | 62 | -42 | 60 | 203 | 261 |
- avoimien öljyjohdannaispositioiden käypien arvojen muutokset | -2 | 8 |
27 | 18 | -23 | -43 |
- omaisuuden myyntivoitot/-tappiot | 2 | 1 | -53 | -51 | 1 | 1 |
LIIKEVOITTO | 143 | 113 | -63 | 177 | 326 | 335 |
Rahavirta, investoinnit ja rahoitus
Konsernin liiketoiminnan rahavirta tammi-syyskuussa oli vahva 622 miljoonaa euroa (402 milj.). Tämä oli seurausta käyttöpääoman vapautumisesta ja 85 miljoonan euron positiivisesta rahavirtavaikutuksesta, joka syntyi Neste Oilin Eläkesäätiön eläkevastuiden siirrosta vakuutusyhtiöille.
Investoinnit tammi-syyskuussa olivat 754 miljoonaa euroa (600 milj.), josta 110 miljoonaa euroa liittyi Porvoon jalostamon huoltoseisokkiin. Öljytuotteiden osuus investoinneista oli 235 miljoonaa euroa (139 milj.), Uusiutuvien polttoaineiden 435 miljoonaa euroa (431 milj.) ja Öljyn vähittäismyynnin 23 miljoonaa euroa (19 milj.). Muut-segmentin investoinnit olivat 61 miljoonaa euroa (11 milj.), josta 51 miljoonaa liittyi yhtiön pääkonttorirakennuksen ostoon (ei rahavirtavaikutusta). Kauppa oli osa Neste Oilin Eläkesäätiön eläkevastuiden siirtoa vakuutusyhtiöille.
Konsernin korolliset nettovelat olivat syyskuun lopussa 2 177 miljoonaa euroa verrattuna vuoden 2009 lopun 1 918 miljoonaan euroon. Nettorahoituskulut tammi-syyskuussa olivat 23 miljoonaa euroa (34 milj.). Luottojen keskikorko syyskuun lopussa oli 2,8 %, ja luottojen erääntymisaika keskimäärin 3,6 vuotta.
Omavaraisuusaste oli 37,6 % (31.12.2009: 39,1 %), velan osuus kokonaispääomasta 47,6 % (31.12.2009: 46,3 %) ja velkaantumisaste 90,7 % (31.12.2009: 86,3 %).
Konsernin rahat ja pankkisaamiset sekä käyttämättömät sitovat luottolimiittisopimukset olivat syyskuun lopussa 1 400 miljoonaa euroa (31.12.2009: 1 407 milj.). Kesäkuun lopussa yhtiö laski liikkeelle 300 miljoonan euron joukkovelkakirjalainan, jonka viiden vuoden kiinteä korko on 4,875 %. Lainaan liittyvät varat saatiin käyttöön heinäkuun alussa. Neste Oilin lainasopimuksissa ei ole rahoituskovenantteja.
Neste Oil on suojauspolitiikkansa mukaisesti suojannut pääosan seuraavien 12 kuukauden ennustetusta nettovaluuttavirrastaan. Suojausinstrumentteina on käytetty pääasiassa valuuttatermiinejä ja -optioita. Tärkein suojattava valuutta on Yhdysvaltain dollari.
Strategian toteuttaminen
Neste Oil jatkoi puhtaamman liikenteen polttoaineiden strategiansa toteuttamista vuoden 2010 ensimmäisten yhdeksän kuukauden aikana. Yhtiön investointihankkeet liittyvät uusiin tuotantolaitoksiin, jotka lisäävät uusiutuvan dieselin ja korkealaatuisten perusöljyjen tuotantoa.
Strategiset hankkeet
Investoinnit uusiutuvan dieselin laitoksiin Singaporessa ja Rotterdamissa ovat edenneet suunnitelmien mukaan. Molempien laitosten vuosittainen tuotantokapasiteetti on 800 000 tonnia. Singaporen laitoksen käyttöönotto on edistynyt ongelmitta, ja tuotannon odotetaan käynnistyvän kuluvan vuoden viimeisellä neljänneksellä. Myös Rotterdamin hanke on edennyt hyvin, ja tuotannon odotetaan alkavan vuoden 2011 ensimmäisen puoliskon lopulla. Singaporen laitoksen kustannukset ovat budjetin mukaiset 550 miljoonaa euroa, kun taas Rotterdamin laitoksen odotetaan alittavan 670 miljoonan euron alkuperäisen kustannusarvion.
Neste Oililla on 45 %:n osuus yhteisyrityksestä, joka rakentaa 400 000 tonnia perusöljyjä vuodessa tuottavaa tehdasta Bahrainiin. Hanke on edennyt aikataulun ja budjetin mukaisesti, ja laitoksen on määrä valmistua vuoden 2011 jälkimmäisellä puoliskolla. Neste Oilin osuus investointikustannuksista on 130 miljoonaa euroa.
Markkinakatsaus
Raakaöljyn hinta nousi elokuun alkuun saakka rahoitusmarkkinoiden vahvan kehityksen ja tuotantohäiriöiden seurauksena. Hinta kuitenkin kääntyi laskuun johtuen lisääntyneestä tuotannosta, maailmanlaajuisesti täysistä öljyvarastoista ja maailmantalouden hidastuneesta elpymisestä. Brent Dated -raakaöljyn barrelihinta liikkui kuluneella neljänneksellä 70 ja 85 Yhdysvaltain dollarin välillä. Hinnat alkoivat nousta elokuussa, kun kysyntä kasvoi ja Yhdysvaltain dollari heikkeni. Kolmannen neljänneksen lopussa Brent Dated -raakaöljyn barrelihinta oli 80 dollaria. Hintaero raskaan ja kevyen raakaöljyn välillä kasvoi heinäkuussa johtuen pienemmistä tuotantomääristä Pohjanmerellä, jossa suoritettiin huoltoseisokkeja. Tämän jälkeen hintaero kuitenkin kaventui ja oli syyskuussa vain marginaalinen.
Jalostusmarginaalit laskivat heinäkuussa erityisesti Luoteis-Euroopassa, jossa jalostamot kasvattivat tuotantoaan huoltokatkosten jälkeen, eikä lisääntyneille tuotantomäärille ollut kysyntää. Marginaalit nousivat elokuussa, kun keskitislemarginaalit paranivat pienempien tuotantomäärien seurauksena. Marginaalit kuitenkin laskivat jälleen syyskuun lopussa, kun tuotteiden hinnat eivät kallistuneet samaa tahtia raakaöljyn hinnannousun kanssa.
Bensiinimarginaalit laskivat neljänneksen aikana. Lasku johtui tyypillisestä kausivaihtelusta, kun ajokausi loppui ja neljänneksen lopussa alkoi siirtyminen talvilaatuun. Varastotasot olivat historiallisesti suhteellisen korkeat Pohjois-Amerikassa, kun taas Euroopan varastotasot olivat normaalit.
Keskitislemarginaalit vahvistuivat koko neljänneksen ajan. Neljänneksen alussa dieselmarkkina hyötyi contango-varastoinnin lisääntymisestä. Syyskuussa keskitisleiden hintoja nosti talvea varten tehtävä ennakkovarastointi ja huoltotöistä aiheutuneet pienemmät tuotantomäärät, mikä vahvisti marginaaleja korkeasta raakaöljyn hinnasta huolimatta.
Vähärikkisten polttoöljyjen marginaalit paranivat heinäkuussa kasvaneen voimalakäytön tuloksena. Elokuussa marginaalit heikkenivät jälleen lisääntyneen tuotannon seurauksena.
Eri bioraaka-aineiden välinen hintaero kasvoi jonkin verran, ja hinnat nousivat kolmannella neljänneksellä. Biopolttoaineisiin liittyvän lainsäädännön viimeistely on edennyt hieman odotettua hitaammin sekä Euroopassa että Yhdysvalloissa.
Suomessa öljyn vähittäismyyntimarkkinoilla nähtiin kasvua sekä raskaassa että kevyessä liikenteessä. Raskas liikenne kasvoi heinä-elokuussa voimakkaasti 6-7 % ja kevyt liikenne 2-3 %. Virossa ja Liettuassa markkinat hyötyivät talouden elpymisestä. Myyntimäärät kasvoivat myös Venäjän luoteisosissa.
Öljykuljetusten rahtitasot olivat vakaat, mutta heikot kolmannella neljänneksellä.
Tärkeimmät markkinatekijät (USD/bbl, ellei muuta mainittu)
7-9/10 | 7-9/09 | 4-6/10 | 1-9/10 |
1-9/09 |
2009 | Lokak. 10 |
Lokak. 09 |
|
Neste Oilin viitejalostus- marginaali |
3,52 | 2,20 | 5,23 | 4,26 | 3,62 | 3,14 | 5,11 | 2,50 |
Neste Oilin kokonaisjalostus- marginaali |
7,48 | 5,97 | 7,35 | 7,55 | 7,80 | 7,35 | n.a. | n.a. |
Urals-Brent-hintaero | -0,92 | -0,46 | -1,80 | -1,36 | -0,85 | -0,81 | -1,27 | -0,44 |
NWE Bensiinimarginaali | 7,60 | 10,09 | 11,11 | 10,15 | 9,77 | 9,26 | 8,8 | 8,36 |
NWE Dieselmarginaali | 13,77 | 9,24 | 14,79 | 13,27 | 11,53 | 11,18 | 16,7 | 11,63 |
NWE Raskaan polttoöljyn marginaali |
-10,35 | -5,95 | -10,46 | -9,24 | -7,78 | -7,44 | 11,9 | -6,39 |
Brent dated -raakaöljy | 76,86 | 68,27 | 78,31 | 77,14 | 57,15 | 61,51 | 82,73 | 72,75 |
USD/EUR-valuuttakurssi | 1,29 | 1,43 | 1,27 | 1,32 | 1,52 | 1,39 | 1,39 | 1,48 |
USD/EUR-valuuttakurssi, suojattu |
1,39 | 1,40 | 1,38 | 1,37 | 1,43 | 1,41 | n.a. | n.a. |
Raakaöljyrahdit, WS-pistettä (TD7) |
99 | 70 | 119 | 113 | 191 | 81 | 102 | 77 |
Tuotanto ja myynti
Neste Oilin kokonaistuotanto kolmannella neljänneksellä oli 3,8 miljoonaa tonnia (3,7 milj.), josta 0,1 miljoonaa tonnia (0,1 milj.) oli uusiutuvista raaka-aineista valmistettua NExBTL-dieseliä.
Neste Oilin tuotanto laitoksittain (1 000 tonnia)
7-9/10 | 7-9/09 | 4-6/10 | 1-9/10 | 1-9/09 | 2009 | |
Porvoon jalostamo | 2 999 | 2 939 | 1 499 | 7 397 | 8 516 | 11 520 |
Naantalin jalostamo | 619 | 651 | 632 | 1 822 | 1 781 | 2 438 |
Beringenin polyalfaolefiinilaitos | 11 | 10 | 8 | 33 | 26 | 35 |
Edmontonin iso-oktaanilaitos (Neste Oilin osuus) | 54 | 70 | 60 | 162 | 197 | 256 |
NExBTL-laitokset | 99 | 74 | 50 | 218 | 149 | 219 |
Kolmannella neljänneksellä Porvoon jalostamon keskimääräinen käyttöaste oli 90 % (84 %). Naantalin jalostamon keskimääräinen käyttöaste oli 84 % (91 %), mikä johtui elokuussa tapahtuneesta pienestä tulipalosta. Venäläisen Russian Export Blend -raakaöljyn (REB) osuus kokonaissyötöstä kolmannella neljänneksellä oli 67 % (64 %). Jalostamoiden tuotantokustannukset olivat 3,2 dollaria barrelilta (3,8).
Neste Oilin myynti omasta tuotannosta tuotelajeittain (1 000 tonnia)
|
||||||||||||
7-9/10 | % | 7-9/09 | % | 4-6/10 | % | 1-9/10 | % | 1-9/09 | % | 2009 | % | |
Moottori- bensiini |
1 069 | 29 | 1 146 | 32 | 747 | 27 | 2 896 | 28 | 3 380 | 32 | 4 218 | 30 |
Bensiini- komponentit |
66 | 2 | 62 | 2 | 74 | 3 | 186 | 2 | 219 | 2 | 270 | 2 |
Diesel | 1 393 | 37 | 1 292 | 37 | 1 043 | 37 | 3 944 | 38 | 3 779 | 36 | 5 228 | 37 |
Lento- polttoaine |
205 | 5 | 136 | 4 | 83 | 3 | 428 | 4 | 422 | 4 | 613 | 4 |
Perusöljyt | 78 | 2 | 66 | 2 | 76 | 3 | 231 | 2 | 195 | 2 | 257 | 2 |
Lämmitysöljy | 131 | 4 | 99 | 3 | 134 | 5 | 532 | 5 | 453 | 4 | 631 | 4 |
Raskas polttoöljy |
289 | 8 | 308 | 9 | 166 | 6 | 667 | 7 | 1 008 | 9 | 1 300 | 9 |
Nestekaasu | 35 | 1 | 27 | 1 | 51 | 2 | 177 | 2 | 169 | 2 | 220 | 2 |
NExBTL-diesel | 102 | 3 | 68 | 2 | 72 | 2 | 211 | 2 | 143 | 1 | 209 | 1 |
Muut tuotteet | 370 | 9 | 318 | 8 | 339 | 12 | 979 | 10 | 850 | 8 | 1 232 | 9 |
YHTEENSÄ | 3 739 | 100 | 3 522 | 100 | 2 785 | 100 | 10 251 | 100 | 10 619 | 100 | 14 178 | 100 |
Neste Oilin myynti omasta tuotannosta markkina-alueittain (1 000 tonnia)
7-9/10 | % | 7-9/09 | % | 4-6/10 | % | 1-9/10 | % | 1-9/09 | % | 2009 | % | |
Suomi | 1 962 | 52 | 1 831 | 52 | 1 628 | 59 | 5 607 | 55 | 5 546 | 53 | 7 580 | 53 |
Muut Pohjoismaat | 735 | 20 | 580 | 16 | 568 | 20 | 1 878 | 18 | 1 627 | 15 | 2 210 | 16 |
Muu Eurooppa | 625 | 17 | 692 | 20 | 402 | 14 | 1 951 | 19 | 1 860 | 17 | 2 488 | 18 |
Yhdysvallat ja Kanada | 366 | 10 | 357 | 10 | 178 | 6 | 714 | 7 | 1 457 | 14 | 1 686 | 12 |
Muut maat | 52 | 1 | 62 | 2 | 9 | 1 | 101 | 1 | 130 | 1 | 214 | 1 |
YHTEENSÄ | 3 739 | 100 | 3 522 | 100 | 2 785 | 100 | 10 251 | 100 | 10 619 | 100 | 14 178 | 100 |
SEGMENTTIKATSAUKSET
Neste Oilin liiketoiminnot on jaettu neljään raportointisegmenttiin: Öljytuotteet, Uusiutuvat polttoaineet, Öljyn vähittäismyynti ja Muut.
Öljytuotteet
7-9/10 | 7-9/09 | 4-6/10 | 1-9/10 | 1-9/09 | 2009 | |
Liikevaihto, MEUR | 2 491 | 1 971 | 2 064 | 6 827 | 5 644 | 7 631 |
Vertailukelpoinen liikevoitto, MEUR | 45 | 15 | -3 | 100 | 116 | 105 |
Liikevoitto, MEUR | 116 | 80 | -18 | 163 | 291 | 318 |
Kokonaisjalostusmarginaali, USD/bbl | 7,48 | 5,97 | 7,35 | 7,55 | 8,65 | 7,35 |
Öljytuotteiden kolmannen neljänneksen vertailukelpoinen liikevoitto oli 45 miljoonaa euroa verrattuna vuoden 2009 vastaavan jakson 15 miljoonaan euroon. Liikevoiton kasvu johtui vahvemmista jalostusmarginaaleista ja perusöljyliiketoiminnan paremmasta tuloksesta. Kolmannen neljänneksen kokonaisjalostusmarginaali oli 7,48 dollaria barrelilta, mikä oli selvästi parempi kuin viime vuoden vastaavan jakson 5,97 dollarin marginaali. Kokonaisjalostusmarginaalia vahvistivat erityisesti vuotta aikaisempaa korkeammat dieselmarginaalit.
Perusöljyjä tukivat kysynnän ja marginaalien vahvistuminen, kun taas bensiinikomponenttien liiketoiminta pysyi vakaana. Öljyn merikuljetusten kannattavuus parani hieman, vaikka rahtitasot olivat matalat.
Öljytuotteiden vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto kolmannella neljänneksellä oli 4,9 % (6,0 %).
Uusiutuvat polttoaineet
7-9/10 | 7-9/09 | 4-6/10 | 1-9/10 | 1-9/09 | 2009 | |
Liikevaihto, MEUR | 120 | 59 | 60 | 216 | 121 | 182 |
Vertailukelpoinen liikevoitto, MEUR | -12 | -6 | -23 | -52 | -19 | -29 |
Liikevoitto, MEUR | 2 | -1 | -19 | -32 | -13 | -24 |
Uusiutuvien polttoaineiden kolmannen neljänneksen vertailukelpoinen liikevoitto oli -12 miljoonaa euroa verrattuna edellisen vuoden vastaavan jakson -6 miljoonaan euroon. Lasku johtui kustannuksista, jotka liittyvät lisääntyneeseen toimintaan Singaporen NExBTL-laitoksella, joka on käynnistymässä neljännellä neljänneksellä. Myös Rotterdamin NExBTL-laitoksella oli toimintaa suunniteltua enemmän. Kustannukset olivat edellistä neljännestä matalammat, koska joitakin kustannuksia on lykätty seuraavalle neljännekselle. Uusiutuvien polttoaineiden marginaalit olivat kolmannella neljänneksellä heikommat kuin vuotta aikaisemmin johtuen bioraaka-aineiden pienemmistä hintaeroista. Korkealaatuisen uusiutuvan dieselin hintaero verrattuna perinteiseen biodieseliin säilyi hyvänä.
Uusiutuvien polttoaineiden vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto kolmannella neljänneksellä oli -5,9 % (-4,7 %).
Öljyn vähittäismyynti
7-9/10 | 7-9/09 | 4-6/10 | 1-9/10 | 1-9/09 | 2009 | |
Liikevaihto, MEUR | 917 | 789 | 884 | 2 650 | 2 207 | 2 998 |
Vertailukelpoinen liikevoitto, MEUR | 23 | 19 | 13 | 42 | 45 | 50 |
Liikevoitto, MEUR | 24 | 19 | 14 | 44 | 44 | 50 |
Kokonaismyynti*, 1 000 m3 | 1 023 | 986 | 973 | 3 029 | 2 973 | 4 002 |
- bensiinin myynti asemilla, 1 000 m3 | 362 | 374 | 341 | 998 | 1 073 | 1 405 |
- dieselin myynti asemilla, 1 000 m3 | 365 | 340 | 347 | 1 044 | 986 | 1 331 |
- lämmitysöljy, 1 000 m3 | 156 | 156 | 143 | 520 | 514 | 714 |
- raskas polttoöljy, 1 000 m3 | 69 | 57 | 70 | 242 | 208 | 287 |
* sisältää sekä asemien että terminaalien myynnin
Öljyn vähittäismyynnin kolmannen neljänneksen vertailukelpoinen liikevoitto oli 23 miljoonaa euroa verrattuna edellisen vuoden vastaavan jakson 19 miljoonaan euroon. Tulosta tukivat pääasiassa kasvanut dieselin kysyntä Suomessa ja Venäjällä sekä Baltian alueen taloustilanteen vahvistuminen.
Öljyn vähittäismyynnin vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto kolmannella neljänneksellä oli 18,1 % (18,8 %).
Osakkeet, kaupankäynti ja omistus
Neste Oilin osakkeilla käydään kauppaa NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä. Kolmannen neljänneksen viimeinen noteeraus oli 11,46 euroa. Osakekurssi oli korkeimmillaan 12,60 euroa ja alimmillaan 10,62 euroa. Yhtiön markkina-arvo oli syyskuun 2010 lopussa 2,9 miljardia euroa. Päivittäin vaihdettiin keskimäärin 856 000 osaketta, mikä vastaa 0,3 % yhtiön osakkeiden kokonaismäärästä.
Neste Oilin kaupparekisteriin merkitty osakepääoma syyskuun lopussa oli 40 miljoonaa euroa ja osakkeiden kokonaismäärä 256 403 686. Yhtiö ei omista omia osakkeitaan eikä hallituksella ole omien osakkeiden osto-oikeutta eikä oikeutta laskea liikkeeseen vaihtovelkakirjalainoja, osakeoptioita tai uusia osakkeita.
Suomen valtio omisti syyskuun lopussa 50,1 % (50,1 %) osakkeista, ulkomaiset instituutiot 16,8 % (17,0 %), suomalaiset instituutiot 19,6 % (18,5 %) ja suomalaiset kotitaloudet 13,4 % (14,4 %).
Henkilöstö
Neste Oil työllisti tammi-syyskuussa keskimäärin 5 078 (5 336) henkilöä, joista 1 452 (1 311) työskenteli Suomen ulkopuolella. Syyskuun lopussa yhtiössä työskenteli 4 921 (5 205) henkilöä, joista 1 437 (1 371) Suomen ulkopuolella.
Terveys, turvallisuus ja ympäristö
Neste Oilin työturvallisuuden mittari on kaikkien kirjattujen tapaturmien taajuus (TRIF, Total Recordable Injury Frequency) eli tapaturmien määrä miljoonaa työtuntia kohti. Mukaan lasketaan sekä yhtiön oman henkilöstön että yhtiölle työskentelevien urakoitsijoiden tekemä työ. Syyskuun lopussa TRIF-lukema oli 4,3 (2,8). Kuluvan vuoden tavoite on alle 3. LWIF oli syyskuun lopussa 2,9 (2,0). Kuluvan vuoden tavoite on alle 1.
Turvallisuuslukemat yhtiön uusiutuvan dieselin hankkeissa Singaporessa ja Rotterdamissa ovat pysyneet hyvinä. Syyskuun lopussa projektin alusta alkaen laskettu TRIF oli Singaporessa 0,95 ja LWIF 0,22. Projektin puitteissa on työskennelty yli 11 miljoonaa tuntia ilman poissaoloon johtaneita tapaturmia. Rotterdamin hankkeen TRIF oli syyskuun lopussa 2,8 ja LWIF 2,5. Rotterdamin projektissa on työskennelty noin 1,5 miljoonaa tuntia ilman poissaoloon johtaneita tapaturmia. Näiden projektien turvallisuuslukemat eivät sisälly Neste Oilin turvallisuuslukuihin.
Neste Oil on keskittynyt viime aikoina ennakoivien turvallisuuskäytäntöjen laajaan hyödyntämiseen yhtiössä. Tavoitteena on ylläpitää ja parantaa entisestään yhtiön turvallisuuskulttuuria. Tänä vuonna on toteutettu yhteensä 16 300 (sekä Porvoon seisokin yhteydessä 5 000) turvallisuuteen liittyvää havainnointikierrosta. Turvallisuussuoritus parani kolmannella neljänneksellä, jolloin TRIF oli 2,8 ja LWIF 2,5.
Parhaiden turvallisuuskäytäntöjen määrätietoinen toteuttaminen jatkuu koko yhtiössä loppuvuoden 2010.
Neste Oil on jättänyt EU-komission rekisteröitäväksi uusiutuvan energian direktiivin (RED) mukaisen vapaaehtoisen todentamismenetelmän (voluntary scheme). Järjestelmällä todennetaan, että Neste Oilin valmistama uusiutuva diesel täyttää EU:n vaatimukset.
Neste Oil valittiin syyskuussa jälleen Dow Jones Sustainability World -kestävän kehityksen indeksiin neljäntenä vuonna peräkkäin. DJSI World -indeksi on maailman tunnetuin kestävän kehityksen indeksi, ja siihen kuuluu 318 yritystä. Indeksiin valitaan toimialansa parhaat kestävään kehitykseen sitoutuneet yritykset. Indeksiin pääsevien yhtiöiden on osoitettava vastuullisuustyössään jatkuvaa kehitystä. Neste Oil on lisäksi saanut norjalaisen pankkikonserni Storebrandin yhteiskunnallista pätevyyttä osoittavan Best in Class -tunnustuksen, valittu Ethibel Pioneer Investment Register -rekisteriin ja päässyt neljästi peräkkäin vastuullisimpien yritysten The Global 100 -listalle. Forest Footprint Disclosure (FFD) arvioi Neste Oilin öljy- ja kaasualan parhaaksi metsäjalanjäljestään kertovaksi yritykseksi.
Katsauskauden jälkeiset tapahtumat
Neste Oil ja Stora Enso ilmoittivat 11. lokakuuta, että niiden yhteisyritys NSE Biofuels Oy käynnistää kaupallisen laitoksen ympäristövaikutusten arvioinnin Porvoossa ja Imatralla. Yhteisyritys näkee paikkakunnat mahdollisina vaihtoehtoisina sijaintipaikkakuntina puubiomassasta korkealaatuista uusiutuvaa dieseliä tuottavalle biojalostamolle, jonka kapasiteetti olisi noin 200 000 tonnia vuodessa.
Mahdolliset lyhyen ja pitkän aikavälin riskit
Öljymarkkinat ovat olleet hyvin vaihtelevat, ja vaihteluiden odotetaan jatkuvan. Öljynjalostajat ovat alttiita poliittisille ja taloudellisille tapahtumille sekä luonnonilmiöille, jotka voivat vaikuttaa öljytuotteiden kysyntään ja tarjontaan sekä lyhyellä että pitkällä aikavälillä.
Lähitulevaisuuden suurimmat epävarmuustekijät liittyvät maailmantalouden toipumisen nopeuteen, joka vaikuttaa öljytuotteiden ja erityisesti dieselin kysyntään.
Suunnittelemattomat sekä odottamattomat häiriöt Neste Oilin tuotantolaitoksissa muodostavat edelleen riskin lyhyellä aikavälillä.
Nopeat ja suuret raaka-aineiden ja tuotteiden hinnanvaihtelut voivat johtaa merkittäviin varastovoittoihin tai -tappioihin tai käyttöpääoman muutoksiin. Näillä puolestaan voi olla selvä vaikutus yhtiön IFRS:n mukaiseen liikevoittoon sekä rahavirtaan.
Pitkällä aikavälillä rahoituksen saatavuus, kasvavat pääomakustannukset sekä uusien, kilpailukykyisten ja kustannustehokkaiden raaka-aineiden hankkimiseen ja kehittämiseen liittyvät haasteet saattavat vaikuttaa konsernin kasvusuunnitelmiin.
EU:n ja eräiden muiden keskeisten markkina-alueiden biopolttoaineita koskevan lainsäädännön täytäntöönpano voi vaikuttaa biopolttoaineiden kysynnän kehityksen nopeuteen. Riskeihin kuuluu myös yhtiön uusiutuvista raaka-aineista valmistetun NExBTL-dieselin tuotannon kasvattamiseen tähtäävien investointien loppuunsaattamiseen liittyvät ongelmat tai viivästykset tai näistä investoinneista saatavien hyötyjen toteutumatta jääminen. Pidemmällä aikavälillä epäonnistuminen oman teknologian suojaamisessa ja kilpailevien uusiutuvien polttoainetekniikoiden tai hybridi- ja sähkömoottorien kehittäminen ja käyttöönotto voivat vaikuttaa negatiivisesti yhtiön tulokseen.
Tärkeimmät Neste Oilin tulokseen vaikuttavat markkinatekijät ovat kansainväliset jalostusmarginaalit, Pohjanmeren Brent-raakaöljyn ja venäläisen raskaamman raakaöljyn (REB) välinen hintaero sekä Yhdysvaltain dollarin ja euron välinen valuuttakurssi.
Tarkempia tietoja Neste Oilin riskeistä ja riskienhallinnasta löytyy yhtiön vuoden 2009 vuosikertomuksesta ja tilinpäätöksestä.
Näkymät
Öljymarkkinoilla ei ole tapahtunut suuria muutoksia sitten heinäkuun, jolloin yhtiö julkaisi edellisen kerran näkymänsä. Kansainvälinen energiajärjestö IEA on nostanut arvioitaan vuosien 2010 ja 2011 maailmanlaajuisesta öljyn kysynnästä, mutta korkeiden varastotasojen vuoksi tämän ei odoteta johtavan äkilliseen tai merkittävään jalostusmarginaalien vahvistumiseen.
Neste Oil odottaa hyötyvänsä loppuvuonna 2010 hieman vahvemmasta dieselmarkkinasta, mihin vaikuttavat öljynjalostajien lukuisat seisokit ja muut väliaikaiset tuotannon keskeytykset neljännen neljänneksen alkupuolella sekä kasvanut dieselin kysyntä. Bensiinimarginaalien suhteen näkymät ovat pehmeämmät, mikä johtuu pääosin kausivaihtelusta. Raakaöljyjen hintaerojen suhteen Neste Oil odottaa Urals-raakaöljyn olevan loppuvuonna 1,0 dollaria barrelilta Brentiä halvempaa. Tässä toimintaympäristössä Neste Oilin viitejalostusmarginaalin odotetaan nousevan neljännellä neljänneksellä hieman kolmannen neljänneksen tasolta.
Neste Oilin Singaporen uusiutuvaa dieseliä valmistavan laitoksen odotetaan käynnistyvän neljännellä neljänneksellä. Laitoksen käyttöasteen nostaminen tapahtuu vaiheittain, ja logistisista syistä tuotteiden toimitus asiakkaille tapahtuu viiveellä. Kun tähän lisätään laitoksen täydet kustannukset ja poistot, on Uusiutuvien polttoaineiden tulos edelleen tappiollinen vuoden 2010 viimeisellä neljänneksellä. EU:n jäsenmaiden tulisi viedä EU:n Uusiutuvan energian direktiivi (RED) kansalliseen lainsäädäntöön 5. joulukuuta mennessä. Direktiivin täytäntöönpano jäsenmaissa on parhaillaan käynnissä.
Öljyn vähittäismyynnissä hintakilpailun odotetaan tiukkenevan niin Suomessa kuin muillakin markkinoilla vuoden 2010 viimeisellä neljänneksellä.
Konsernin vuoden 2010 kiinteiden kustannusten arvioidaan olevan vuoden 2009 tasolla.
Yhtiön vuoden 2010 rahavirtavaikutteisten investointien arvioidaan olevan noin 920 miljoonaa euroa (870 milj.), josta strategisten investointien osuus on 580 miljoonaa (670 milj.), ylläpitoinvestointien osuus 310 miljoonaa (160 milj.) ja tuottavuusinvestointien osuus 30 miljoonaa euroa (40 milj.).
Espoo, 28. lokakuuta 2010
Neste Oil Oyj
Hallitus
Edellä esitetyt tiedot sisältävät tai niiden voidaan katsoa sisältävän tulevaisuudennäkymistä annettuja
lausuntoja, jotka liittyvät tuleviin tapahtumiin tai yhtiön tulevaan taloudelliseen tulokseen, mukaan lukien strategiset suunnitelmat, potentiaalinen kasvu, suunnitellut liiketoimintojen muutokset, arvioidut
pääomakustannukset, tulevan rahavirran lähteet ja sitä koskevat vaatimukset, likviditeetti ja
kustannussäästöt, joihin sisältyy tunnettuja ja tuntemattomia riskejä, epävarmuustekijöitä ja muita tekijöitä, joiden seurauksena Neste Oil Oyj:n tai sen toimialojen todelliset tulokset, toiminnan tasot tai saavutukset voivat olla merkittävästi erilaiset kuin tulevaisuudennäkymistä annetuissa lausunnoissa on esitetty tai annetaan ymmärtää. Joissakin tapauksissa tällaiset lausunnot voi tunnistaa ehdollisesta ilmaisutavasta ("saattaa", "ehkä", "tulee olemaan", "odotetaan", "suunnitellusti", "arvioidaan", "uskotaan", ennustetaan", "potentiaalinen" jne.) tai muista vastaavista ilmaisuista. Tulevaisuudennäkymistä annettuihin lausuntoihin liittyy aina riskejä ja epävarmuustekijöitä, koska ne liittyvät tapahtumiin ja riippuvat olosuhteista, joiden ilmenemisestä tulevaisuudessa ei ole varmuutta. Tulevat tulokset voivat olla merkittävästikin erilaisia kuin tulevaisuudennäkymiä koskevissa lausunnoissa esitetyt tai vihjatut tulokset. Kaikki tässä katsauksessa tulevaisuudennäkymistä esitetyt lausunnot perustuvat Neste Oilin johdon nykyhetkiseen tietämykseen, eikä Neste Oil Oyj sitoudu päivittämään niitä. Tämän katsauksen tietoja ei tule katsoa sijoitusneuvoiksi eikä tarjoukseksi myydä tai kehotukseksi ostaa arvopapereita tai muutoin osallistua sijoitustoimintaan.
NESTE OIL -KONSERNI | |||||||
TAMMI-SYYSKUU 2010 | |||||||
Tilintarkastamaton | |||||||
KONSERNIN TULOSLASKELMA | |||||||
milj. euroa | |||||||
Liite | |||||||
7-9/2010 | 7-9/2009 | 1-9/2010 | 1-9/2009 | 1-12/2009 | Viim. 12 kk | ||
Liikevaihto | 3 | 3 065 | 2 500 | 8 366 | 7 145 | 9 636 | 10 857 |
Liiketoiminnan muut tuotot | 7 | 9 | 71 | 23 | 29 | 77 | |
Osuus osakkuusyritysten | |||||||
ja yhteisyritysten tuloksesta | 3 | 4 | 19 | 16 | 21 | 20 | 15 |
Materiaalit ja palvelut | -2 677 | -2 164 | -7 411 | -5 987 | -8 167 | -9 591 | |
Henkilöstökulut | -69 | -59 | -295 | -221 | -301 | -375 | |
Poistot ja arvonalentumiset | 3 | -64 | -58 | -184 | -169 | -234 | -249 |
Liiketoiminnan muut kulut | -123 | -134 | -386 | -486 | -648 | -548 | |
Liikevoitto | 143 | 113 | 177 | 326 | 335 | 186 | |
Rahoitustuotot ja -kulut | |||||||
Rahoitustuotot | 4 | 2 | 8 | 6 | 10 | 12 | |
Rahoituskulut | -11 | -11 | -33 | -36 | -44 | -41 | |
Kurssierot ja käypien arvojen muutokset | 0 | -2 | 2 | -4 | -5 | 1 | |
Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä | -7 | -11 | -23 | -34 | -39 | -28 | |
Voitto ennen veroja | 136 | 102 | 154 | 292 | 296 | 158 | |
Tuloverot | -26 | -28 | -30 | -68 | -71 | -33 | |
Kauden voitto | 110 | 74 | 124 | 224 | 225 | 125 | |
Kauden voiton jakautuminen: | |||||||
Emoyhtiön osakkeenomistajille | 109 | 74 | 122 | 222 | 221 | 121 | |
Määräysvallattomille omistajille | 1 | 0 | 2 | 2 | 4 | 4 | |
110 | 74 | 124 | 224 | 225 | 125 | ||
Tulos / osake laskettuna emoyhtiön | |||||||
osakkeenomistajille kuuluvan voiton perusteella | |||||||
laimentamaton ja laimennettu (euroa / osake) | 0,42 | 0,29 | 0,48 | 0,87 | 0,86 | 0,47 | |
KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA | |||||||
milj. euroa | |||||||
7-9 | 7-9 | 1-9 | 1-9 | 1-12 | Viim. | ||
2010 | 2009 | 2010 | 2009 | 2009 | 12kk | ||
Kauden voitto | 110 | 74 | 124 | 224 | 225 | 125 | |
Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen: | |||||||
Muuntoerot | -12 | 9 | 32 | 6 | 9 | 35 | |
Rahavirran suojaukset | |||||||
kirjattu omaan pääomaan | 50 | 9 | 6 | 5 | 3 | 4 | |
siirretty tuloslaskelmaan | 12 | -4 | 20 | 26 | 15 | 9 | |
Nettosijoitusten suojaukset | -1 | 0 | -3 | 0 | 0 | -3 | |
Suojausrahastot osakkuus- ja yhteisyrityksissä | 0 | 0 | 1 | -2 | -2 | 1 | |
Kauden muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen | 49 | 14 | 56 | 35 | 25 | 46 | |
Kauden laaja tulos yhteensä | 159 | 88 | 180 | 259 | 250 | 171 | |
Kauden laajan tuloksen jakautuminen: | |||||||
Emoyhtiön osakkeenomistajille | 158 | 85 | 178 | 254 | 246 | 170 | |
Määräysvallattomille omistajille | 1 | 0 | 2 | 2 | 4 | 4 | |
159 | 85 | 180 | 256 | 250 | 174 | ||
KONSERNIN TASE | |||||||
30.9. | 30.9. | 31.12. | |||||
milj. euroa | Liite | 2010 | 2009 | 2009 | |||
VARAT | |||||||
Pitkäaikaiset varat | |||||||
Aineettomat hyödykkeet | 5 | 46 | 49 | 48 | |||
Aineelliset hyödykkeet | 5 | 3 764 | 3 069 | 3 235 | |||
Osuudet osakkuusyrityksissä ja yhteisyrityksissä | 296 | 202 | 216 | ||||
Pitkäaikaiset saamiset | 7 | 3 | 3 | ||||
Eläkesaamiset | 0 | 111 | 111 | ||||
Laskennalliset verosaamiset | 18 | 12 | 11 | ||||
Johdannaissopimukset | 6 | 32 | 10 | 3 | |||
Myytävissä olevat rahoitusvarat | 3 | 2 | 1 | ||||
Pitkäaikaiset varat yhteensä | 4 166 | 3 458 | 3 628 | ||||
Lyhytaikaiset varat | |||||||
Vaihto-omaisuus | 1 125 | 932 | 1 148 | ||||
Myyntisaamiset ja muut saamiset | 796 | 769 | 757 | ||||
Johdannaissopimukset | 6 | 82 | 115 | 50 | |||
Rahat ja pankkisaamiset | 55 | 69 | 117 | ||||
Lyhytaikaiset varat yhteensä | 2 058 | 1 885 | 2 072 | ||||
Varat yhteensä | 6 224 | 5 343 | 5 700 | ||||
OMA PÄÄOMA | |||||||
Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva | |||||||
oma pääoma | |||||||
Osakepääoma | 40 | 40 | 40 | ||||
Muu oma pääoma | 2 | 2 281 | 2 181 | 2 170 | |||
Yhteensä | 2 321 | 2 221 | 2 210 | ||||
Määräysvallattomien omistajien osuus | 12 | 10 | 12 | ||||
Oma pääoma yhteensä | 2 333 | 2 231 | 2 222 | ||||
VELAT | |||||||
Pitkäaikaiset velat | |||||||
Korolliset velat | 1 869 | 1 213 | 1 590 | ||||
Laskennalliset verovelat | 346 | 325 | 328 | ||||
Varaukset | 17 | 26 | 22 | ||||
Eläkevelvoitteet | 37 | 10 | 10 | ||||
Johdannaissopimukset | 6 | 19 | 27 | 15 | |||
Muut pitkäaikaiset velat | 1 | 0 | 0 | ||||
Pitkäaikaiset velat yhteensä | 2 289 | 1 601 | 1 965 | ||||
Lyhytaikaiset velat | |||||||
Korolliset velat | 303 | 270 | 445 | ||||
Verovelat | 19 | 14 | 5 | ||||
Johdannaissopimukset | 6 | 38 | 84 | 83 | |||
Ostovelat ja muut velat | 1 242 | 1 143 | 980 | ||||
Lyhytaikaiset velat yhteensä | 1 602 | 1 511 | 1 513 | ||||
Velat yhteensä | 3 891 | 3 112 | 3 478 | ||||
Oma pääoma ja velat yhteensä | 6 224 | 5 343 | 5 700 | ||||
LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA | |||||||
Emoyhtiön omistajille kuuluva | |||||||
Osake- | Vara- | Käyvän | Muunto- | Edellisten | Määräys- | Oma | |
pää- | rahas- | arvon | erot | tili- | vallat- | pääoma | |
oma | to | rahas- | kausien | tomat | yhteen- | ||
tot | voitto | omistajat | sä | ||||
milj. euroa | |||||||
Oma pääoma 1.1.2009 | 40 | 10 | -7 | -54 | 2 182 | 8 | 2 179 |
Maksettu osinko | -205 | -205 | |||||
Osakeperusteinen palkitseminen | -2 | -2 | |||||
Siirto kertyneistä voittovaroista | 1 | -1 | 0 | ||||
Määräysvallattomien omistajien | |||||||
osuuden muutos | 0 | 0 | |||||
Kauden laaja tulos yhteensä | 29 | 6 | 222 | 2 | 259 | ||
Oma pääoma 30.9.2009 | 40 | 11 | 20 | -48 | 2 198 | 10 | 2 231 |
Osake- | Vara- | Käyvän | Muunto- | Edellisten | Määräys- | Oma | |
pää- | rahas- | arvon | erot | tili- | vallat- | pääoma | |
oma | to | rahas- | kausien | tomat | yhteen- | ||
tot | voitto | omistajat | sä | ||||
milj. euroa | |||||||
Oma pääoma 1.1.2010 | 40 | 11 | 9 | -45 | 2 195 | 12 | 2 222 |
Maksettu osinko | -64 | -2 | -66 | ||||
Osakeperusteinen palkitseminen | -3 | -3 | |||||
Siirto kertyneistä voittovaroista | 1 | -5 | 4 | 0 | |||
Määräysvallattomien omistajien | |||||||
osuuden muutos | 0 | 0 | |||||
Kauden laaja tulos yhteensä | 1 | 27 | 28 | 122 | 2 | 180 | |
Oma pääoma 30.9.2010 | 40 | 13 | 31 | -17 | 2 254 | 12 | 2 333 |
LYHENNETTY KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA | |||||||
7-9 | 7-9 | 1-9 | 1-9 | 1-12 | |||
milj. euroa | 2010 | 2009 | 2010 | 2009 | 2009 | ||
Liiketoiminnan rahavirta | |||||||
Voitto ennen veroja | 136 | 102 | 154 | 292 | 296 | ||
Oikaisut, yhteensä | 73 | 26 | 306 | 187 | 268 | ||
Käyttöpääoman muutos | -104 | 27 | 233 | -105 | -450 | ||
Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä | 105 | 155 | 693 | 374 | 114 | ||
Rahoituskulut, netto | -95 | 0 | -62 | -9 | 20 | ||
Maksetut verot | -5 | 7 | -9 | 37 | 43 | ||
Liiketoiminnan rahavirta | 5 | 162 | 622 | 402 | 177 | ||
Investoinnit aineettomiin ja aineellisiin | |||||||
hyödykkeisiin | -177 | -184 | -699 | -568 | -816 | ||
Tytäryritysten hankinta | 0 | - | -8 | - | - | ||
Osakkuus- ja yhteisyritysten hankinta | -13 | -32 | -44 | -32 | -47 | ||
Muiden osakkeiden hankinta | 0 | - | -3 | - | 0 | ||
Tytäryritysten myynti | - | 0 | 6 | 0 | - | ||
Aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden myynnit | 2 | 1 | 3 | 6 | 7 | ||
Muiden sijoitusten muutos | -5 | 48 | 17 | -13 | -29 | ||
Rahavirta ennen rahoitusta | -188 | -5 | -106 | -205 | -708 | ||
Lainojen nettomuutos ja muut rahoituserät | 187 | -33 | 109 | 424 | 975 | ||
Osingonjako yhtiön osakkeenomistajille | - | 0 | -64 | -205 | -205 | ||
Osingonjako määräysvallattomille omistajille | - | - | -2 | - | - | ||
Rahavarojen muutos, | -1 | -38 | -63 | 14 | 62 | ||
lisäys (+) / vähennys (-) | |||||||
TUNNUSLUVUT | 30.9. | 30.9. | 31.12. | ||||
2010 | 2009 | 2009 | Viim. 12 kk | ||||
Sijoitettu pääoma, milj. euroa | 4 505 | 3 714 | 4 257 | 4 505 | |||
Korollinen nettovelka, milj. euroa | 2 117 | 1 414 | 1 918 | - | |||
Investoinnit aineettomiin ja aineellisiin hyödykkeisiin | |||||||
sekä osakkeisiin, milj. euroa | 754 | 600 | 863 | 1 017 | |||
Sijoitetun pääoman keskimääräinen tuotto verojen jälkeen, ROACE % | - | - | 2,5 | 2,6 | |||
Sijoitetun pääoman tuotto ennen veroja, ROCE % | 5,7 | 12,6 | 9,0 | 4,8 | |||
Oman pääoman tuotto,% | 7,2 | 13,6 | 10,2 | 5,4 | |||
Oma pääoma/osake, euroa | 9,07 | 8,68 | 8,64 | - | |||
Rahavirta/osake, euroa | 2,43 | 1,57 | 0,69 | 1,55 | |||
Omavaraisuusaste, % | 37,6 | 41,8 | 39,1 | - | |||
Velan osuus kokonaispääomasta, % | 47,6 | 38,8 | 46,3 | - | |||
Velkaantumisaste (gearing), % | 90,7 | 63,4 | 86,3 | - | |||
Osakkeiden lukumäärä keskimäärin | 255 913 686 | 255 903 686 | 255 903 960 | 255 911 439 | |||
Osakkeiden lukumäärä kauden | |||||||
lopussa | 255 913 686 | 255 903 686 | 255 913 686 | 255 913 686 | |||
Henkilöstö keskimäärin | 5 078 | 5 336 | 5 286 | - | |||
KONSERNIN TILINPÄÄTÖSTIEDOTTEEN LIITETIEDOT | |||||||
1. LAADINTAPERIAATTEET | |||||||
Konsernin osavuosikatsaus on laadittu EU:ssa käyttöönotettua (IAS 34) Osavuosikatsaukset -standardia noudattaen. Laadintaperiaatteet ovat yhtenäiset konsernin vuositilinpäätöksen 2009 periaatteiden kanssa lukuunottamatta seuraavia uusista ja uudistetuista IFRS-standardeista ja IFRIC-tulkinnoista aiheutuneita muutoksia. | |||||||
- IFRS 3 (uudistettu), Liiketoimintojen yhdistäminen. Neste Oil soveltaa uudistettua standardia 1.1.2010 jälkeen tapahtuneisiin hankintoihin. | |||||||
- IAS 27 (uudistettu), Konsernitilinpäätös ja erillistilinpäätös | |||||||
- IAS 39 (muutos), Rahoitusinstrumentit: kirjaaminen ja arvostaminen - Suojauskohteiksi hyväksyttävät erät | |||||||
- IFRS 2 (muutos) Osakeperusteiset maksut - käteisvaroina maksettavat osakeperusteiset liiketoimet konsernissa | |||||||
- IFRIC 17 Muiden kuin käteisvarojen jakaminen omistajille | |||||||
- Vuosittaiset parannukset IFRS-standardeihin 2009. | |||||||
Yllä mainituilla muutoksilla ei ole olennaista vaikutusta Neste Oilin raportoituun tuloslaskelmaan, taseeseen tai liitetietoihin. | |||||||
2. OMAT OSAKKEET | |||||||
Tilikaudella 2007 Neste Oil solmi sopimuksen ulkopuolisen palveluntuottajan kanssa konsernin ylimmän johdon osakepalkkiojärjestelmän hallinnoinnista. Osana hallinnointisopimusta palveluntuottaja hankki helmikuussa 2007 yhteensä 500 000 Neste Oilin osaketta järjestelmän perusteella mahdollisesti maksettaviin palkkioihin liittyvän kassavirtariskin suojaamiseksi. Palkkioiden maksusta osa tapahtuu rahana ja osa Neste Oilin osakkeina vuonna 2013. Suojaustransaktion juridisesta muodosta riippumatta se on konsernitilinpäätöksessä käsitelty IFRS 2, Osakeperusteiset maksut -standardin ja SIC-12 Konsernitilinpäätös - erityistä tarvetta varten perustetut yksiköt -tulkinnan edellyttämällä tavalla, ikään kuin Neste Oil olisi hankkinut omia osakkeita. Konsernitaseessa ja konsernin oman pääoman laskelmassa järjestely on käsitelty sen kirjanpidollisen luonteen mukaisesti vähentämällä 12 miljoonaa euroa konsernin omasta pääomasta. Tämä summa vastaa ulkopuolisen palveluntuottajan osakkeista maksamaa euromäärää. Omien osakkeiden lukumäärä 30.9.2010 oli 490 000 kappaletta. | |||||||
3. SEGMENTTIKOHTAISIA TIETOJA | |||||||
Neste Oilin liiketoiminnot on jaettu neljään segmenttiin, jotka ovat Öljytuotteet, Uusiutuvat polttoaineet, Öljyn vähittäismyynti sekä Muut-segmentti, joka muodostuu Tutkimus ja teknologia -yksiköstä, Neste Jacobsista, Nynas AB:sta sekä konserniesikunnasta ja keskitetyistä palveluyksiköistä. Q2/2010 alkaen myös NSE Biofuels Oy:n tulos on raportoitu Muut-segmentissä, myös vertailukausien luvut on päivitetty. | |||||||
LIIKEVAIHTO | |||||||
milj. euroa | 7-9/2010 | 7-9/2009 | 1-9/2010 | 1-9/2009 | 1-12/2009 | Viim. 12 kk | |
Öljytuotteet | 2 491 | 1 971 | 6 827 | 5 644 | 7 631 | 8 814 | |
Uusiutuvat polttoaineet | 120 | 59 | 216 | 121 | 182 | 277 | |
Öljyn vähittäismyynti | 917 | 789 | 2 650 | 2 207 | 2 998 | 3 441 | |
Muut | 38 | 37 | 132 | 120 | 164 | 176 | |
Eliminoinnit | -501 | -356 | -1 459 | -947 | -1 339 | -1 851 | |
Yhteensä | 3 065 | 2 500 | 8 366 | 7 145 | 9 636 | 10 857 | |
LIIKEVOITTO | |||||||
milj. euroa | 7-9/2010 | 7-9/2009 | 1-9/2010 | 1-9/2009 | 1-12/2009 | Viim. 12 kk | |
Öljytuotteet | 116 | 80 | 163 | 291 | 318 | 190 | |
Uusiutuvat polttoaineet | 2 | -1 | -32 | -13 | -24 | -43 | |
Öljyn vähittäismyynti | 24 | 19 | 44 | 44 | 50 | 50 | |
Muut | 2 | 17 | 3 | 4 | -7 | -8 | |
Eliminoinnit | -1 | -2 | -1 | 0 | -2 | -3 | |
Yhteensä | 143 | 113 | 177 | 326 | 335 | 186 | |
VERTAILUKELPOINEN LIIKEVOITTO | |||||||
milj. euroa | 7-9/2010 | 7-9/2009 | 1-9/2010 | 1-9/2009 | 1-12/2009 | Viim. 12 kk | |
Öljytuotteet | 45 | 15 | 100 | 116 | 105 | 89 | |
Uusiutuvat polttoaineet | -12 | -6 | -52 | -19 | -29 | -62 | |
Öljyn vähittäismyynti | 23 | 19 | 42 | 45 | 50 | 47 | |
Muut | 2 | 16 | 61 | 3 | -8 | 50 | |
Eliminoinnit | -1 | -2 | -1 | 0 | -2 | -3 | |
Yhteensä | 57 | 42 | 150 | 145 | 116 | 121 | |
POISTOT JA ARVONALENTUMISET | |||||||
milj. euroa | 7-9/2010 | 7-9/2009 | 1-9/2010 | 1-9/2009 | 1-12/2009 | Viim. 12 kk | |
Öljytuotteet | 48 | 43 | 137 | 130 | 178 | 185 | |
Uusiutuvat polttoaineet | 5 | 4 | 15 | 8 | 14 | 21 | |
Öljyn vähittäismyynti | 8 | 8 | 24 | 23 | 31 | 32 | |
Muut | 3 | 3 | 8 | 8 | 11 | 11 | |
Yhteensä | 64 | 58 | 184 | 169 | 234 | 249 | |
INVESTOINNIT AINEETTOMIIN JA AINEELLISIIN | |||||||
HYÖDYKKEISIIN SEKÄ OSAKKEISIIN | |||||||
milj. euroa | 7-9/2010 | 7-9/2009 | 1-9/2010 | 1-9/2009 | 1-12/2009 | Viim. 12 kk | |
Öljytuotteet | 23 | 45 | 235 | 139 | 198 | 294 | |
Uusiutuvat polttoaineet | 157 | 158 | 435 | 431 | 619 | 623 | |
Öljyn vähittäismyynti | 8 | 9 | 23 | 19 | 29 | 33 | |
Muut | 2 | 4 | 61 | 11 | 17 | 67 | |
Yhteensä | 190 | 216 | 754 | 600 | 863 | 1 017 | |
KOKONAISVARAT | 30.9. | 30.9. | 31.12. | ||||
milj. euroa | 2010 | 2009 | 2009 | ||||
Öljytuotteet | 3 699 | 3 597 | 3 750 | ||||
Uusiutuvat polttoaineet | 1 575 | 869 | 1 065 | ||||
Öljyn vähittäismyynti | 572 | 544 | 545 | ||||
Muut | 380 | 301 | 296 | ||||
Kohdistamattomat varat | 220 | 207 | 234 | ||||
Eliminoinnit | -222 | -175 | -190 | ||||
Yhteensä | 6 224 | 5 343 | 5 700 |
SIDOTTU PÄÄOMA | 30.9. | 30.9. | 31.12. | ||||
milj. euroa | 2010 | 2009 | 2009 | ||||
Öljytuotteet | 2610 | 2573 | 2943 | ||||
Uusiutuvat polttoaineet | 1468 | 752 | 925 | ||||
Öljyn vähittäismyynti | 316 | 308 | 305 | ||||
Muut | 299 | 249 | 249 | ||||
Eliminoinnit | -2 | 4 | 1 | ||||
Yhteensä | 4691 | 3886 | 4423 | ||||
SIDOTUN PÄÄOMAN TUOTTO, % | 30.9. | 30.9. | 31.12. | ||||
2010 | 2009 | 2009 | Viim. 12 kk | ||||
Öljytuotteet | 8,0 | 15,1 | 12,0 | 7,0 | |||
Uusiutuvat polttoaineet | -3,6 | -3,2 | -3,9 | -3,9 | |||
Öljyn vähittäismyynti | 19,0 | 18,4 | 15,8 | 16,2 | |||
VERTAILUKELPOINEN SIDOTUN PÄÄOMAN TUOTTO, % | 30.9. | 30.9. | 31.12. | ||||
2010 | 2009 | 2009 | Viim. 12 kk | ||||
Öljytuotteet | 4,9 | 6,0 | 4,0 | 3,3 | |||
Uusiutuvat polttoaineet | -5,9 | -4,7 | -4,7 | -5,7 | |||
Öljyn vähittäismyynti | 18,1 | 18,8 | 15,8 | 15,2 | |||
SEGMENTTIKOHTAISIA TIETOJA NELJÄNNEKSITTÄIN | |||||||
LIIKEVAIHTO NELJÄNNEKSITTÄIN | |||||||
7-9 | 4-6 | 1-3 | 10-12 | 7-9 | 4-6 | 1-3 | |
milj. euroa | /2010 | /2010 | /2010 | /2009 | /2009 | /2009 | /2009 |
Öljytuotteet | 2491 | 2064 | 2272 | 1987 | 1971 | 2091 | 1582 |
Uusiutuvat polttoaineet | 120 | 60 | 36 | 61 | 59 | 38 | 24 |
Öljyn vähittäismyynti | 917 | 884 | 849 | 791 | 789 | 727 | 691 |
Muut | 38 | 45 | 49 | 44 | 37 | 41 | 42 |
Eliminoinnit | -501 | -477 | -481 | -392 | -356 | -305 | -286 |
Yhteensä | 3065 | 2576 | 2725 | 2491 | 2500 | 2592 | 2053 |
LIIKEVOITTO NELJÄNNEKSITTÄIN | |||||||
7-9 | 4-6 | 1-3 | 10-12 | 7-9 | 4-6 | 1-3 | |
milj. euroa | /2010 | /2010 | /2010 | /2009 | /2009 | /2009 | /2009 |
Öljytuotteet | 116 | -18 | 65 | 27 | 80 | 105 | 106 |
Uusiutuvat polttoaineet | 2 | -19 | -15 | -11 | -1 | -2 | -10 |
Öljyn vähittäismyynti | 24 | 14 | 6 | 6 | 19 | 13 | 12 |
Muut | 2 | -42 | 43 | -11 | 17 | -2 | -11 |
Eliminoinnit | -1 | 2 | -2 | -2 | -2 | 4 | -2 |
Yhteensä | 143 | -63 | 97 | 9 | 113 | 118 | 95 |
VERTAILUKELPOINEN LIIKEVOITTO NELJÄNNEKSITTÄIN | |||||||
7-9 | 4-6 | 1-3 | 10-12 | 7-9 | 4-6 | 1-3 | |
milj. euroa | /2010 | /2010 | /2010 | /2009 | /2009 | /2009 | /2009 |
Öljytuotteet | 45 | -3 | 58 | -11 | 15 | 37 | 64 |
Uusiutuvat polttoaineet | -12 | -23 | -17 | -10 | -6 | -6 | -7 |
Öljyn vähittäismyynti | 23 | 13 | 6 | 5 | 19 | 14 | 12 |
Muut | 2 | 16 | 43 | -11 | 16 | -2 | -11 |
Eliminoinnit | -1 | 2 | -2 | -2 | -2 | 4 | -2 |
Yhteensä | 57 | 5 | 88 | -29 | 42 | 47 | 56 |
POISTOT JA ARVONALENTUMISET NELJÄNNEKSITTÄIN | |||||||
7-9 | 4-6 | 1-3 | 10-12 | 7-9 | 4-6 | 1-3 | |
milj. euroa | /2010 | /2010 | /2010 | /2009 | /2009 | /2009 | /2009 |
Öljytuotteet | 48 | 47 | 42 | 48 | 43 | 43 | 44 |
Uusiutuvat polttoaineet | 5 | 5 | 5 | 6 | 4 | 2 | 2 |
Öljyn vähittäismyynti | 8 | 8 | 8 | 8 | 8 | 8 | 7 |
Muut | 3 | 2 | 3 | 3 | 3 | 3 | 2 |
Yhteensä | 64 | 62 | 58 | 65 | 58 | 56 | 55 |
INVESTOINNIT AINEETTOMIIN JA AINEELLISIIN | |||||||
HYÖDYKKEISIIN SEKÄ OSAKKEISIIN NELJÄNNEKSITTÄIN | |||||||
7-9 | 4-6 | 1-3 | 10-12 | 7-9 | 4-6 | 1-3 | |
milj. euroa | /2010 | /2010 | /2010 | /2009 | /2009 | /2009 | /2009 |
Öljytuotteet | 23 | 158 | 54 | 59 | 45 | 51 | 43 |
Uusiutuvat polttoaineet | 157 | 149 | 129 | 188 | 158 | 150 | 123 |
Öljyn vähittäismyynti | 8 | 13 | 2 | 10 | 9 | 6 | 4 |
Muut | 2 | 54 | 5 | 6 | 4 | 3 | 4 |
Yhteensä | 190 | 374 | 190 | 263 | 216 | 210 | 174 |
4. YRITYSHANKINNAT | |||||||
Neste Oil -konserniin kuuluva UAB Neste Lietuva hankki 100 % liettualaisesta UAB Alexela Oilista, nykyiseltä nimeltään UAB Automatines Degalines, joka omistaa 22 miehittämätöntä polttoaineasemaa Liettuassa. Yrityskauppa saatiin päätökseen 28.5.2010. Uudet polttoaineasemat täydentävät Neste Oilin nykyistä 37 aseman verkostoa Liettuassa ja vahvistavat yhtiön asemaa maan polttoainemarkkinoilla. | |||||||
Neste Oilin konsernituloslaskelmaan 1.1. - 30.9.2010 sisältyvä Alexela Oilin tulos on merkitykseltään vähäinen. Johto arvioi, että Alexelan vaikutus Neste Oil -konsernin liikevaihtoon tai kauden voittoon tuloslaskelmassa 1.1. - 30.9.2010 olisi ollut vähäinen, jos hankinta olisi toteutunut 1.1.2010. | |||||||
UAB Alexela Oilin varat ja velat | |||||||
Käypä | Kirjanpito- | ||||||
milj. euroa | arvo | arvo | |||||
Aineelliset ja aineettomat hyödykkeet | 7 | 5 | |||||
Lyhytaikaiset varat | 3 | 3 | |||||
Rahat ja pankkisaamiset | 0 | 0 | |||||
Varat yhteensä | 10 | 8 | |||||
Ostovelat ja muut velat | 2 | 1 | |||||
Velat yhteensä | 2 | 1 | |||||
Hankittu nettovarallisuus | 8 | 7 | |||||
Hankintahinta | 8 | ||||||
Liikearvo | 0 | ||||||
Rahana maksettu kauppahinta | 8 | ||||||
UAB Alexela Oilin rahavarat | 0 | ||||||
Rahavirtavaikutus | 8 | ||||||
5. AINEETTOMIEN JA AINEELLISTEN HYÖDYKKEIDEN | |||||||
MUUTOS JA SITOUMUKSET | |||||||
AINEETTOMIEN JA AINEELLISTEN HYÖDYKKEIDEN MUUTOS | 30.9. | 30.9. | 31.12. | ||||
milj. euroa | 2010 | 2009 | 2009 | ||||
Kirjanpitoarvo kauden alussa | 3 283 | 2 726 | 2 726 | ||||
Poistot ja arvonalentumiset | -184 | -169 | -234 | ||||
Investoinnit aineettomiin ja aineellisiin hyödykkeisiin | 699 | 568 | 820 | ||||
Vähennykset | -1 | -5 | -21 | ||||
Hankitut tytäryritykset | 6 | -2 | 0 | ||||
Muuntoerot | 7 | 0 | -8 | ||||
Kirjanpitoarvo kauden lopussa | 3 810 | 3 118 | 3 283 | ||||
SITOUMUKSET | 30.9. | 30.9. | 31.12. | ||||
milj. euroa | 2010 | 2009 | 2009 | ||||
Sitoumukset aineellisten hyödykkeiden ostamiseen | 184 | 591 | 431 | ||||
Yhteensä | 184 | 591 | 431 | ||||
Sitoumukset aineellisten hyödykkeiden ostamiseen sisältää 78 miljoonaa euroa energia- ja käyttöhyödykehankintasopimuksiin liittyviä tulevia sitoumuksia, jotka tullaan käsittelemään rahoitusleasingsopimuksina. | |||||||
6. JOHDANNAISSOPIMUKSET | |||||||
30.9.2010 | 30.9.2009 | 31.12.2009 | |||||
Korko- ja valuuttajohdannaiset | |||||||
sekä osaketermiinit | |||||||
Nimellis- | Käypä arvo, | Nimellis- | Käypä arvo, | Nimellis- | Käypä arvo, | ||
milj. euroa | arvo | netto | arvo | netto | arvo | netto | |
Koronvaihtosopimukset | 723 | 8 | 723 | -17 | 723 | -13 | |
Valuuttatermiinit | 1 612 | 50 | 1 345 | 44 | 1 759 | -7 | |
Valuuttaoptiot | |||||||
Ostetut | 63 | -1 | 59 | 2 | 115 | -1 | |
Asetetut | 55 | 1 | 51 | 2 | 114 | 2 | |
Osaketermiinit | 0 | 0 | 9 | -4 | 9 | -4 | |
Määrä | Käypä arvo, | Määrä | Käypä arvo, | Määrä | Käypä arvo, | ||
milj. bbl | netto | milj. bbl | netto | milj. bbl | netto | ||
Hyödykejohdannaiset | milj. | milj. | milj. | ||||
euroa | euroa | euroa | |||||
Myyntisopimukset | 15 | -6 | 27 | -5 | 18 | -32 | |
Ostosopimukset | 8 | 3 | 21 | -8 | 7 | 10 | |
Ostetut optiot | 2 | -11 | 2 | -8 | 1 | -8 | |
Asetetut optiot | 2 | 11 | 2 | 8 | 1 | 8 | |
Hyödykejohdannaiset sisältävät öljy-, rahti- ja palmuöljyjohdannaisia. | |||||||
Johdannaissopimusten käyvät arvot perustuvat tilinpäätöshetken markkinahintoihin siltä osin kuin sopimukset ovat julkisen kaupankäynnin kohteena. Muiden sopimusten käypä arvo perustuu niistä aiheutuvien kassavirtojen nykyarvoon ja optioiden osalta arvonmääritysmalleihin. Summat sisältävät maksamattomat suljetut positiot. Johdannaissopimuksia solmitaan pääasiassa kurssierojen, korkotason ja hintariskin hallitsemiseksi. | |||||||
7. LÄHIPIIRITAPAHTUMAT | |||||||
Osakkuus- ja yhteisyritysten kanssa tehdyt liiketoimet on eritelty alla olevissa taulukoissa. | |||||||
1-9 | 1-9 | 1-12 | |||||
Liiketoimet osakkuus- ja yhteisyritysten kanssa | 2010 | 2009 | 2009 | ||||
Tavaroiden ja palveluiden myynnit | 75 | 53 | 70 | ||||
Tavaroiden ja palveluiden ostot | 43 | 37 | 48 | ||||
Saamiset | 31 | 13 | 23 | ||||
Rahoitustuotot ja -kulut | 0 | 0 | 0 | ||||
Velat | 1 | 9 | 2 | ||||
8. VASTUUSITOUMUKSET | |||||||
30.9. | 30.9. | 31.12. | |||||
milj. euroa | 2010 | 2009 | 2009 | ||||
Annetut vakuudet ja vastuusitoumukset | |||||||
Omasta puolesta sitoumuksiin annetut | |||||||
Kiinteistökiinnitykset | 26 | 26 | 26 | ||||
Pantit | 2 | 3 | 2 | ||||
Vastuusitoumukset ja muut vastuut | 40 | 47 | 48 | ||||
Yhteensä | 68 | 76 | 76 | ||||
Osakkuusyritysten ja yhteisyritysten puolesta annetut | |||||||
Takaukset | 4 | 4 | 4 | ||||
Vastuusitoumukset ja muut vastuut | 1 | 2 | 2 | ||||
Yhteensä | 5 | 6 | 6 | ||||
Muiden puolesta annetut | |||||||
Takaukset | 14 | 18 | 18 | ||||
Yhteensä | 14 | 18 | 18 | ||||
Yhteensä | 87 | 100 | 100 | ||||
30.9. | 30.9. | 31.12. | |||||
milj. euroa | 2010 | 2009 | 2009 | ||||
Käyttöleasingvastuut | |||||||
Yhden vuoden kuluessa | 60 | 88 | 82 | ||||
Yli vuoden ja enintään viiden vuoden kuluttua | 141 | 172 | 166 | ||||
Yli viiden vuoden kuluttua | 110 | 124 | 120 | ||||
Yhteensä | 311 | 384 | 368 | ||||
Konsernin käyttöleasingsitoumukset liittyvät pääosin laivojen aikarahtaussopimuksiin sekä maa-alue- ja toimistovuokriin. Tilikaudella 2008 leasingsitoumuksiin sisältyi vedynhankintasopimuksiin kuuluvia käyttöleasingvastuita. Tilikauden 2009 aikana saatujen uusien tietojen perusteella vedynhankintasopimukset on tulkittu vuokrasopimusten sijaan ota tai maksa -sopimuksina. Edellisellä tilikaudella raportoidut käyttöleasingvastuut on muutetttu vastaavasti. | |||||||
Muut vastuusitoumukset | |||||||
Fortum Oil and Gas Oy:n jakautumisen seurauksena yhtiöllä on yhteisvastuullinen vastuusitoumus Fortum Heat and Gas Oy:n kanssa. | |||||||
Vastuusitoumus perustuu osakeyhtiölain 17 luvun 16.6 §:n säädökseen. |
TUNNUSLUKUJEN LASKENTAKAAVAT
TALOUDELLISTA KEHITYSTÄ KUVAAVAT TUNNUSLUVUT
Liikevoitto = Liikevoitto sisältää tuotot tuotteiden ja palveluiden myynnistä, muut liiketoiminnan tuotot, kuten osakkeiden ja aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden myyntivoitot sekä osuuden osakkuusyritysten ja yhteisyritysten tuloksesta. Liikevoitosta on vähennetty osakkeiden ja aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden myyntitappiot sekä kulut, jotka liittyvät tuotteiden ja palvelujen tuotantoon, markkinointiin ja myyntiin sekä yleishallintoon, sekä poistot ja arvonalentumiset. Öljy- ja rahtijohdannaisten realisoituneet ja realisoitumattomat käyvän arvon muutokset sekä tulevan rahavirran, myyntien ja ostojen, suojaamiseen käytettävien valuutta- ja öljyjohdannaisten realisoituneet voitot tai tappiot, jotka kirjataan tuloslaskelmaan, sisältyvät myös liikevoittoon.
Vertailukelpoinen liikevoitto = Liikevoitto -/+ varastovoitot/-tappiot -/+ osakkeiden ja aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden myyntivoitot/-tappiot - öljy- ja rahtijohdannaisten realisoitumaton käypien arvojen muutos. Varastovoitot/tappiot sisältävät trading-varastojen käypien arvojen muutokset.
Oman pääoman tuotto, (ROE) % = 100 x (Voitto ennen veroja - verot) / Oma pääoma keskimäärin
Sijoitetun pääoman tuotto ennen veroja, (ROCE) % = 100 x (Voitto ennen veroja + korko- ja muut rahoituskulut) / Sijoitettu pääoma keskimäärin
Sijoitetun pääoman keskimääräinen tuotto verojen jälkeen, (ROACE) % = 100 x (Kauden voitto (oikaistuna varastovoitolla/-tappiolla, osakkeiden ja aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden myyntivoitoilla/-tappioilla sekä realisoitumattomilla öljy- ja rahtijohdannaisten käypien arvojen muutoksilla verojen jälkeen) + vähemmistöosuus + korkokulut ja korollisiin velkoihin liittyvät rahoituskulut (verojen jälkeen)) / Sijoitettu pääoma keskimäärin
Sijoitettu pääoma = Taseen loppusumma - korottomat velat - laskennalliset verovelat - varaukset
Korollinen nettovelka = Korolliset velat - rahat ja pankkisaamiset
Velan osuus kokonaispääomasta, % = 100 x Korolliset nettovelat / (Korolliset nettovelat + oma pääoma yhteensä)
Velkaantumisaste (gearing), % = 100 x (Korolliset nettovelat / Oma pääoma yhteensä)
Omavaraisuusaste, % = 100 x Oma pääoma yhteensä / (Taseen loppusumma - saadut ennakot)
Sidotun pääoman tuotto, % = 100 x Segmentin liikevoitto / Segmentin sidottu pääoma keskimäärin
Vertailukelpoinen sidotun pääoman tuotto, % = 100 x Segmentin vertailukelpoinen liikevoitto / Segmentin sidottu pääoma keskimäärin
Segmentin sidottu pääoma = Segmentin aineettomat hyödykkeet, aineelliset hyödykkeet, osuudet osakkuus- ja yhteisyrityksissä sisältäen osakaslainat, eläkesaamiset, vaihto-omaisuus sekä segmenteille kohdistetut korottomat saamiset, velat, varaukset ja eläkevelvoitteet
OSAKEKOHTAISET TUNNUSLUVUT
Tulos / osake (EPS) = Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva kauden voitto / Osakkeiden keskimääräinen osakeantioikaistu lukumäärä kauden aikana
Oma pääoma / osake = Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva oma pääoma / Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä kauden lopussa
Rahavirta / osake = Liiketoiminnan nettorahavirta / Osakkeiden keskimääräinen osakeantioikaistu lukumäärä kauden aikana